SoftBank Group завершил размещение высокодоходных корпоративных облигаций на сумму $11,1 миллиарда, что стало крупнейшей сделкой такого рода в мире. Выпуск состоял из долларовых облигаций на $10 миллиардов и евро-нот на €1 миллиард. Несмотря на доходность до 9,75% и спекулятивный кредитный рейтинг, спрос превысил $30 миллиардов.
Привлеченные средства направят на рефинансирование обязательств и завершение инвестиций в OpenAI. Общий объем вложений SoftBank в компанию оценивается в $64,6 миллиарда. Ожидается, что последний транш будет закрыт около 1 октября 2026 года, после чего доля SoftBank в разработчике ChatGPT составит 13%.
На конец июня 2026 года чистый долг SoftBank составил ¥10,8 триллиона при ограничении соотношения долга к стоимости активов на уровне ниже 25%. Пятилетние CDS-спреды по долгу компании превысили 400 базисных пунктов. Финансовый директор Ёсимицу Гото пояснил, что компания предпочитает занимать средства под залог активов, а не продавать их.
Под руководством Масаёси Сона SoftBank сфокусирован на инвестициях в ИИ-модели, чипы и робототехнику. Акции компании выросли примерно на треть по сравнению с прошлым годом. Инвесторы следят за динамикой долговой нагрузки, спредами CDS и оценкой стоимости OpenAI, так как от нее зависит потенциальная доходность стратегии с использованием заемного капитала.
