Аналитики Bank of America под руководством Савиты Субраманиам рекомендуют инвесторам пересмотреть стратегии. По их мнению, рынок переоценивает расходы на ИИ и недооценивает потенциал потребительского спроса. Сейчас акции компаний в сферах IT-услуг, потребительских финансов и ПО находятся около исторических минимумов, тогда как промышленные активы торгуются вблизи максимумов.
Согласно прогнозам Goldman Sachs, пять крупнейших гиперскейлеров США увеличат расходы на ИИ-инфраструктуру до $1,2 триллиона в 2027 году против $800 миллиардов в 2024 году. После роста капитальных затрат на 54% в 2027 году эксперты ожидают дальнейшее увеличение на 12% в 2028 году, что доведет общую сумму вложений до $1,4 триллиона.
Потребители продолжают совершать покупки, несмотря на рост цен. По данным Visa за июнь, покупатели используют цифровые инструменты для сравнения цен и оптимизации бюджетов. Для сохранения уровня трат люди переходят на товары собственных торговых марок ритейлеров, ведут переговоры по счетам и корректируют сроки платежей, адаптируясь к текущим экономическим условиям.
